【长江证券长网】长江证券股份有限公司_2

证券代码：000783证券简称：长江证券公告编号：2019-033第一节?重要提示本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证本季度报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带法律责任。公司董事长李新华、财务负责人陈水元及公司财务总部负责人黄伟声明：保证本季度报告中的财务报告真实、准确、完整。本季度报告经公司第八届董事会第二十七次会议以通讯表决的方式审议通过，公司11位董事均行使了表决权，没有董事、监事、高级管理人员声明对本报告内容的真实性、准确性和完整性无法保证或存在异议。第二节?公司基本情况

追溯调整或重述原因根据财政部2018年发布的有关修订财务报表格式相关通知，公司对利润表中“其他收益”行项目可比期间的比较数据进行了调整。■非经常性损益项目和金额

注：①各非经常性损益项目按税前金额列示。②非经常性损益项目中的损失类以负数填写。③公司计算同非经常性损益相关的财务指标时，涉及少数股东损益和所得税影响的，予以扣除。本公司作为证券经营机构，持有、处置交易性金融资产、交易性金融负债、其他债权投资、其他权益工具投资和衍生金融工具均属于正常经营业务，故本公司将因此类业务取得的投资收益、公允价值变动损益和利息收入界定为经常性损益项目，不作为非经常性损益项目列示。二、报告期末股东总数及前十名股东持股情况表

公司前10名普通股股东、前10名无限售条件普通股股东在报告期内是否进行约定购回交易□?是?√?否2、公司优先股股东总数及前10名优先股股东持股情况表□?适用?√?不适用第三节?重要事项

■■二、重要事项进展情况及其影响和解决方案的分析说明1、2019年1月22日，公司第八届董事会第二十五次会议、第八届监事会第十四次会议审议通过了《关于公司会计政策变更的议案》。财政部于2017年修订并发布《企业会计准则第22号—金融工具确认和计量》《企业会计准则第23号—金融资产转移》《企业会计准则第24号—套期会计》《企业会计准则第37号—金融工具列报》等四项金融工具相关会计准则，?公司依据新金融工具准则规定对会计政策作出相应变更，并自2019年1月1日起执行。2、2019年1月22日，公司第八届董事会第二十五次会议、第八届监事会第十四次会议审议通过了《关于使用部分闲置募集资金暂时补充流动资金的议案》，同意公司使用2,023,238,928.67元可转债闲置募集资金暂时补充流动资金，使用期限为自公司董事会审议通过之日起不超过12个月，详情参见公司于2019年1月23日发布在巨潮资讯网的《关于使用部分闲置募集资金暂时补充流动资金的公告》。3、2019年1月22日，公司第八届董事会二十五次会议审议通过了《关于向长江证券承销保荐有限公司增资的议案》，同意向长江证券承销保荐有限公司(以下简称长江保荐）增加注册资本2亿元，并授权经营管理层具体办理向长江保荐增资相关事宜，包括但不限于签署协议及相关法律文书、办理相应手续。详情请参见公司于2019年1月23日发布在巨潮资讯网的《关于向全资子公司长江证券承销保荐有限公司增资的公告》。公司于2019年1月完成向长江保荐增资2亿元，长江保荐已于2019年4月完成工商登记变更。

公司报告期不存在公司实际控制人、股东、关联方、收购人以及公司等承诺相关方在报告期内超期未履行完毕的承诺事项。四、对2019年1-6月经营业绩的预计预测年初至下一报告期期末的累计净利润可能为亏损或者与上年同期相比发生大幅度变动的警示及原因说明□?适用?√?不适用

②对于非以公允价值计量的金融资产投资，公允价值相关项目填不适用。③本表按期末账面价值占公司期末证券投资总额的比例排序，填列公司期末所持前十只证券情况。④其他证券投资指：除前十只证券以外的其他证券投资。⑤报告期损益，包括报告期公司因持有该证券取得的投资收益、利息收入、公允价值变动损益及信用减值损失。六、衍生品投资情况

八、违规对外担保情况□?适用?√?不适用公司报告期无违规对外担保情况。九、控股股东及其关联方对上市公司的非经营性占用资金情况□?适用?√?不适用

华夏时报（chinatimes.net.cn）记者葛爱峰北京报道7月26日，证监会发布2019年证券公司分类结果。《华夏时报》记者通过梳理发现，在今年全部98家证券公司的分类评级结果中，51家的分类评级结果与去年持平；47家的分类评级结果发生了变动，其中，19家券商评级结果有所上调，28家券商被下调评级。值得注意的是，长江证券（000783.SZ）、东莞证券、网信证券三家券商被连降3级。其中，长江证券由去年的BBB级降为今年的CCC级，这是长江证券十年来最差的一次评级结果。近五年来，长江证券评级已接连被调降。或许是受此次评级结果影响，7月29日（周一）长江证券股价开盘大跌，直至收盘报7.61元，跌幅6.17%；之后两日继续阴跌，截至7月31日报收7.44元每股，当日跌幅1.85%。一位券商人士告诉《华夏时报》记者，“去年长江证券的业绩下滑非常明显，暴露了不少风控合规方面的问题。”分类评级连降三级近十年最差

“分类评级结果主要体现证券公司合规管理能力和风险控制的整体状况，是监管部门对证券公司进行的综合性评价。”一位券商人士告诉《华夏时报》记者，从此次评价结果也看得出来各家券商在合规管理以及风险控制方面所取得的成绩，“去年长江证券的业绩下滑非常明显，暴露了不少风控合规方面的问题。”近日，有媒体报道称，长江证券80后总裁刘元瑞在给全体员工的一封信中表示，“长江证券保荐却给公司带来了史无前例的7张罚单，印象中，这应当可以载入中国证券史册。仅项目尽调、核查不充分就被处罚4次；还有内控体系不健全，未严格实施前中后台业务隔离；合规人员配备不足等等，”在8月份的中期董事会上，长江证券经营层将就此事做全面详细的分析与汇报，并接受董事会对经营层的任何安排。《华夏时报》记者注意到，2018年，长江证券实现营业收入43.51亿元，同比下滑23.19%，归属于上市公司股东的净利润2.59亿元，较上年同期下降83.35%。“公司净利润降幅较大主要受两方面的影响：一方面，国内二级市场持续震荡下行，权益类自营业务的业绩受到影响；另一方面，公司根据新《企业会计准则》和公司会计政策的相关规定，当期计提的资产减值准备增加。”长江证券曾在回复《华夏时报》记者采访时解释称。市场环境差强人意，长江证券的业绩下滑幅度更是非常突出的。Wind资讯数据显示，35家A股上市券商2018年归母净利润均不同程度下滑，其中下滑9.55%，下滑幅度最小；下滑1239.66%，居首位。长江证券归母净利润大幅下滑83.35%，下滑幅度在35家A股上市券商中，排名第五。

去年下半年，长江证券（上海）资产管理公司作为管理人的长江资管祥瑞2号资产管理计划（简称祥瑞2号）“踩雷”上海华信国际集团有限公司发行的“17华信Y1”公司债券。据悉，祥瑞2号三期产品投资配置中均重仓了债券，其中“17华信Y1”在配置的前五大债券产品中居首位。长江证券还接连踩雷和利源精制。由于坚瑞沃能出现重大风险，坚瑞沃能实控人郭鸿宝未能按照协议提前购回质押于长江证券的所有股票，长江证券已将质押股份按照违约处置。此外，因为合规以及内控管理问题，长江证券也屡遭处罚。今年4月份，长江证券保荐有限责任公司业务部门未配备合规管理人员，且合规部门检查流于形式、未有效履行合规管理职责，被上海证监局出具警示函。去年9月份，长江证券就曾因为两单公司债项目，被上海证监局责令改正。其一，项目中存在募集说明书中对个别关联方信息披露前后不一致，对发行人存在差额补足事项未进行充分核查并及时准确披露等问题；其二，在项目中，存在尽调、发行定价、销售等工作由同一部门负责完成，部分机构的询价单等簿记建档底稿材料缺失等问题。海外业务亏损不断上市计划搁浅？值得注意的是，2019年5月18日，长江证券发布了向控股子公司长江证券国际金融集团有限公司（以下简称“长证国际”）增资的公告。公告显示，长江证券以现金方式向长证国际分期增资，累计增资金额不超过8亿港元。早在2017年8月份，长江证券就发布公告表示，公司收到中国证监会国际合作部下发的文件，对公司分拆长江证券控股（香港）有限公司（已更名为长江证券国际金融集团）境外上市无异议。然而时至当日，长证国际的港股上市计划仍然杳无音讯。此番向长证国际增资是意欲重启其上市计划？

为何吆喝多年的长证国际上市计划却未有后续？“可能与长证国际的业绩有关，从财报看连续亏损。”一位投资者告诉记者。长江证券披露的财务数据显示，长证国际2018年实现营业收入9009万元，亏损1.03亿元。2019年一季度长证国际仍然持续亏损，一季度营业收入1211万元，净利润为亏损2874万元。实际上，长证国际2017年便已经陷入亏损，当年其营业收入为1.3亿元，营业支出1.49亿元，营业利润亏损1907万元。2018年年报信息显示，在长江证券高达3亿元多元的资产减值损失中，仅长证国际的贷款业务就“贡献”了1.28亿元。这笔资产减值损失也是七项减值项目中最大的一笔。长江证券披露称，1.28亿元的资产减值主要是因为：一笔结构性融资人未能按照协议约定还款及付息，2018年末的融资余额为港币4.3亿元；另外一笔为融资抵押物股价跌幅较大，无法覆盖其融资金额，2018年末的融资余额为港币8110万元。今年6月份，湖北证监局的处罚已明确指出，长江证券在对境外子公司的管理方面存在风险管理不到位、内部控制不完善的问题。整改过后，长证国际能否扭亏为盈，连年“失血”的长证国际还能否实现港股上市计划？针对《华夏时报》记者采访提纲提出的问题，长江证券并未给予回复。值得注意的是，为长证国际进行“补血”的方案最终获得了证监会的批复，不过不超过8亿港元的增资计划最终获得批复的是3亿港元。编辑；刘春燕主编：陈锋

“世纪华通的定增项目，我们的效率还是挺高的。3月5日客户股东大会通过，第二天就正式启动发行了。”3月30日，提到疫后复工的情况，长江证券承销保荐有限公司（以下简称“长江保荐”）项目负责人李振东如是说。李振东提到的世纪华通定增项目，总金额为31亿元，是2月14日证监会发布定增新规以来，市场完成的首单竞价定增项目，也是2017年以来，游戏行业完成的募集现金规模最大的竞价定增项目。这是疫情背景下，券商高质量复工的一个缩影。冬天拿走的，春天会交还给你，防疫复工两不误，春归扬帆再起航。在战疫的赛道上，长江证券努力克服疫情带来的诸多不便，为企业、机构客户竭尽所能、奉献财智、播种希望、收获成长。驱车千里赴约，只为职责托付“每个人都希望在这个时期，尽可能多的陪伴家人。但如果我们因此耽误（项目）进度，一个企业的命运可能就此改变。”说这番话的是长江保荐“德固特”IPO项目的负责人苏研。在疫情影响下，长江保荐的很多实地走访项目面临严峻考验。既要确保员工安全，又要尽快恢复现场服务及项目推进，成为摆在面前的一道两难题。面对两难，苏研和团队做出选择。3月11日，在得到当地政府允许后，他们从上海出发驱车11个小时到达山东省胶州市，以有条件现场办公的形式深入一线为客户服务。

借力政策东风，为战疫“供血”债权融资的复工赛道同样如火如荼。4月1日，长江证券子公司长江资管承销的长江楚越-光谷环保烟气脱硫服务收费权绿色资产支持专项计划（疫情防控ABS）成功发行，项目获得专业机构双项绿色认证并成功申请“疫情防控”标识，成为国内首单成功发行的交易所绿色疫情防控资产支持专项计划。疫情期间，证监会、两市交易所、发改委以及各级地方政府迅速出台了一系列支持政策，为广大企业缓释疫情影响开辟了多条绿色通道，也对债券发行工作提出了更高要求。“从线下拜访变为线上沟通，从现场办公变为远程互联，这是在特殊形势下长江证券债券业务适应环境的一种自我调整机制。”长江证券创新融资部负责人徐嘉坦言，作为一个金融工作者，虽然没有奋战在抗疫一线，但却用另一种形式“战疫”。过去的一个多月里，他们白天辗转于各个电话会议对接业务，晚上熬夜推进项目进度，大家都付出了很多。疫情发生以来，在债券业务条线员工的共同努力下，长江证券所承销债券项目落地进程明显提速，获批及发行项目数量同比有所提高。截至3月27日，长江证券共计发行债券15只，发行总规模达245.4亿。

“疫情期间，我们一共举办了三期线上投资策略会，不过第一期由于缺乏经验，效果不达预期”，长江证券研究所总经理徐春介绍，会后，会务组直面会议系统资源不足、交流不充分等客户反映的核心问题，联合机构客户部同事采用前期充分预沟通、线上同步跟会等措施改善服务痛点，满足了客户需求。据统计，三期线上策略会的客户参会率从最初的75.45%提升至83.04%，第三期更有5家公司报名客户参会率达100%。“长江研究小程序”作为卖方研究第一家推出的小程序服务平台，自2019年年初上线以来，历经三个大版本及数十个小版本迭代。疫情期间，“长江研究小程序”同样为线上客户服务提供了有力支撑。“疫情期间线上的研究信息更加‘爆炸’了，为了让我们的服务更具吸引力，满足不同用户的需求，我们的小程序也要不断升级。”徐春表示，通过将电话会议上传至小程序，设置链接、图片等分享功能并优化分享界面，客户登录后选择感兴趣的会议即可获取接入密码，还可设置会前5分钟倒计时提醒功能，在降低沟通成本的同时为客户获取资讯提供辅助。此外，“长研道?预见2020”——首席分析师视频路演精品报告、“悦听研说”——各行业分析师语音路演重点报告等新型路演模式的嵌入，让用户黏性明显提升，月度活跃客户环比提升了50%，核心机构客户用户数已超1万人。“线上服务固然会成为不断优化的行业标配，但随着疫情接近尾声，我们对于核心客户线下开展拜访工作也已进入倒计时”，长江证券机构客户部负责人杨忠表示，长江证券研究所和机构客户部员工大部分位于沪、京、深、广地区，长江证券与公募基金公司、保险等资管公司、社保理事会等客户建立了长期服务关系。截至3月16日，上述部门已基本实现全员复工。此外，兼任资产托管部负责人的杨忠还表示，在PB业务方面，长江证券同样把金融科技实力转化为业务发展核心驱动力。“我们依托长江证券管理人服务平台，持续推进管理人服务线上化与自动化，这样管理人的各项业务均能够线上办理。”疫情期间，长江证券资产托管部联合信息技术总部迅速打造了管理人服务“云管家”，可实现智能客服和知识库、在线课程直播及回看等功能，并支持一对一、多对一、多对多等客户服务模式，实时解决客户问题，大幅降低了疫情对客户服务质量的不良影响。